Islamic Microfinance Model: Combination of Commercial and Social Models in MSMEs Fostered by BAZNAS Bojonegoro
Abstract
This research employs a qualitative descriptive approach to understand how the Islamic microfinance model, which combines social and commercial aspects, is implemented in micro, small, and medium enterprises (MSMEs) supported by Baznas Bojonegoro. The data in this study were collected through three main techniques, namely in-depth interviews with semi-structured guidelines to explore the experiences of business actors related to financing, repayment systems, assistance, and the economic and social impacts of the program; participatory observation by visiting the business location directly to observe operational activities and interactions between MSME actors and BAZNAS; and documentation in the form of collecting supporting documents such as financial reports, data on the development of fostered partner businesses, and economic program policies. The results indicate that the financing model implemented by the National Zakat Agency (BAZNAS) is an effective strategy in encouraging the economic mobility of mustahik so that they are able to transform into muzaki sustainably in the future.
References
Afifah Fajar, D. N., Yaswindra Adelia, M., & Miranda, A. (2024). Implementasi Etika Distribusi dalam Islam Pada Pengelolaan Zakat dan Infaq di BAZNAS Trenggalek. Proceedings Of Islamic Economics, Business, and Philanthropy, 3(1). https://jurnalfebi.iainkediri.ac.id/index.php/proceedings
Amalia, E. (2020). Keuangan Mikro Syariah (G. Publishing, Ed.; 2nd ed.). Gramata Publishing.
Amelia, F., & Romaisyah, L. (2024). Analysis of the Implementation of PSAK 109 Concerning Accounting for Zakat, Infaq, and Alms at the Amil Zakat, Infaq, and Alms Institution (LAZISNU) PCNU Sidoarjo for the 2020-2022 Period. JESKaPe: Jurnal Ekonomi Islam Akuntansi Dan Perbankan, 8(2), 2024. https://doi.org/10.52490/jeskape.v8i2.4913
Ana. (2025). Wawancara dengan Ibu Ana Selaku Penerima BAZNAS Produktif Zchicken.
Ariani, S. D., Amin, H. Al, & Gustiaralani, W. D. (2024). View of Optimizing Zakat Management: A Case Study on Zakat Institution’s Functions and Challenges. JESKaPe: Jurnal Ekonomi Islam Akuntansi Dan Perbankan, 8(2). https://journal.iainlhokseumawe.ac.id/index.php/jeskape/article/view/3219/1556
Arifin, Z. (2021). Akad Mudharabah (Penyaluran Dana Dengan Prinsip Bagi Hasil) (Kodri, Ed.; 1st ed.). CV. Adanu Abimata.
Aura, S. (2024, October 12). Bantuan Modal Usaha BAZNAS Terbaru untuk UMKM 2025. https://www.kantorkita.co.id/blog/bantuan-modal-usaha-baznas-terbaru-untuk-umkm-2025/
Badina, T., & Rosiana, R. (2022). Peran Lembaga Keuangan Mikro Islam dalam Meningkatkan Kesejahteraan Pengusaha Mikro. Jurnal Ilmiah Ekonomi Islam, 8(1), 430. https://doi.org/10.29040/jiei.v8i1.3904
Bojonegoro, P. (2024). Baznas Bojonegoro Luncurkan Program Z-Chicken, Tingkatkan Ekonomi Para Mustahik. https://bojonegorokab.go.id/berita/7163/baznas-bojonegoro-luncurkan-program-z-chicken-tingkatkan-ekonomi-para-mustahik
Cahyono, E. A., Listyorini, I., Huda, N., & Abidin, M. Z. (2023). Pendampingan Komunitas Balai Ternak “Jadid Farm” Berbasis Zakat Produktif untuk Meningkatkan Ekonomi Keluarga di Desa Setiaji Sukosewu Bojonegoro. I-Com: Indonesian Community Journal, 3(4), 1893–1902. https://doi.org/10.33379/icom.v3i4.3337
Dasim. (2025). Wawancara dengan Bapak Dasim Selaku Penerima BAZNAS Produktif Gerobak.
Fisit, S. (2021). Sinergitas Islamic Microfinance Institution (IMFI): Permberdayaan dan Peningkat Kesejahtraan Usaha Mikro Kecil dan Menengah (UMKM). El Jizya (Jurnal Ekonomi Islam), 5(1). http://www.harianterbit.com
Gafur, A., & Laksamana, R. (2023). Peran Baznas dalam Membangun Keadilan Sosial dan Menyejahterakan Ekonomi Masyarakat di Provinsi Kalimantan Barat. Prosiding Seminar Nasional, 1, 2023.
Gunawan, A. (2024). Konsep Qardhul Hasan dalam Perspektif Ekonomi Syari’ah. Al Wadiah: Jurnal Ekonomi Syariah, 1(1), 86–99.
Harahap, M. A., & Soemitra, A. (2022). Studi Literatur Peran Lembaga Keuangan Mikro Syariah Dalam Meningkatkan Kesejahteraan. Al-Kharaj : Jurnal Ekonomi, Keuangan & Bisnis Syariah, 4(4), 1186–1198. https://doi.org/10.47467/alkharaj.v4i4.889
Jatim, H. B. (2023, June 9). Empat Mustahik di Bojonegoro Terima Bantuan Zakat Produktif dari BAZNAS Jatim. https://jatim.baznas.go.id/news-show/bantuanzakatproduktifbojonegoro/2533?back=https://jatim.baznas.go.id/news-all
Jatim, H. B. (2024, November 9). BAZNAS Jatim bersama UPZ BAKORWIL II Bojonegoro Salurkan Bantuan bagi UMKM dan Yatim . https://jatim.baznas.go.id/news-show/bantuanumkmyatimbakorwilbojonegoro2024/11498
Luluk. (2025). Wawancara dengan Ibu Luluk Selaku Penerima BAZNAS Produktif.
Maimun, A., & Adiwinarto, S. (2025). Optimalisasi Peran Amil Zakat Swakarsa Masyarakat Melalui Undang-Undang Nomor 23 Tahun 2011Tentang Pengelolaan Zakat. TRILOGI: Jurnal Penelitian Ilmu Sosial Dan Etika, 4(2), 199–204.
Mega Nanta, B., Yazid Tanjung, H., Akmal, M., Ritonga, P., Saragih, M. A., Tanjung, R. R., Wulandari, S., Universitas, ), Negeri, I., Utara, S., Muslim, U., & Al Washliyah, N. (2025). Analisis Perkembangan UMKM Dalam Meningkatkan Pertumbuhan Ekonomi Di Sumatera Utara. Jurnal Masharif Al-Syariah: Jurnal Ekonomi Dan Perbankan Syariah, 10(1). https://doi.org/10.30651/jms.v10i1.25397
Muniroh. (2025). Wawancara Dengan Ibu Muniroh Selaku Penerima BAZNAS Produktif Zchicken.
Musliyani, & Marliyah. (2022). The Role of Baznas in Empowering MSMEs Through Productive Zakat in the City of Medan. Jurnal Ekonomi, Akuntansi, Dan Keuangan, 3(3), 929–936. https://doi.org/10.53697/emak.v3i3
Naeem, M., Ozuem, W., Howell, K., & Ranfagni, S. (2023). A Step-by-Step Process of Thematic Analysis to Develop a Conceptual Model in Qualitative Research. International Journal of Qualitative Methods, 22. https://doi.org/10.1177/16094069231205789
Nurfiyani, E., & Khanifa, N. K. (2021). Implementasi BAZNAS Microfinance Desa dalam Peningkatan Kesejahteraan Ekonomi Mustahiq. Syariati Jurnal Studi Al-Qur’an Dan Hukum, VII(1).
Nurherawati, I., Akmal, M., Putri, Z. A., Fadla, M., & Saumantri, T. (2022). Peran Baznas Kota Cirebon Terhadap Penghimpunan dan Pendistribusian Zakat di IAIN Cirebon dalam Kesejahteraan Keagamaan. Jurnal Studi Sosial Keagamaan Syekh Nurjati, 19(2), 130. https://doi.org/10.24014/jhi.v19i2.8060
Permatasari, S. D. I., Huda, M. M., & Swasanti, I. (2025). Analisis Modal Sosial dalam Pengembangan Program Pemberdayaan Ekonomi di LAZISNU Kabupaten Bojonegoro. Jurnal Noken: Ilmu-Ilmu Sosial, 11(1), 89–100. https://doi.org/10.33506/jn.v11i1.4041
Puspita, I., Hakim, R., & Salama, S. C. U. (2024). The Role of Baznas in Program Implementation for MSMEs: Case Study at Baznas Microfinance in Sawojajar Village, Malang. East Java Economic Journal, 8(2), 165–178. https://doi.org/10.53572/ejavec.v8i2.138
Putri, J. D., & Hanifah, L. (2024). Analisis Pemberdayaan Zakat melalui Program Zchickendalam Meningkatkan KesejahteraanMustahik di Kabupaten Bojonegoro. Mutawasith: Jurnal Hukum Islam, 7(1), 40–53.
Swain, J., & King, B. (2022). Using Informal Conversations in Qualitative Research. International Journal of Qualitative Methods, 21. https://doi.org/10.1177/16094069221085056
Syadiah, N. D., Rosiana, R., & Syihabudin. (2020). Pembiayaan Lembaga Keuangan Mikro Syariah dan Dampaknya Bagi Perkembangan Usaha Serta Peningkatan Kesejahteraan Usaha Mikro di Kota Serang. Syi`ar Iqtishadi : Journal of Islamic Economics, Finance and Banking, 4(1), 14–26. https://jurnal.untirta.ac.id/index.php/JIEc/article/view/8178
Wahyuni, S., Maisaroh, S., & Vicry, J. (2025). The Role Of Productive Zakat In Promoting Economic Independence A Case Study Of LAZISMU Pamekasan. Jurnal Ekonomi Syariah Pelita Bangsa, 10(01). https://doi.org/10.37366/jespb.v10i01.2122
Wulandari, S. A., & Suryaningsih, S. A. (2022). Peran BAZNAS Kabupaten Bojonegoro Dalam Menunjang Tingkat Pendidikan Pada Masa Pandemi Covid-19 di Bojonegoro. Jurnal Ekonomi, Manajemen, Bisnis Dan Sosial (EMBISS), 2(4), 417–427. https://embiss.com/index.php/embiss/article/view/116
Yuliana, P., & Nasrulloh. (2023). Peran dan kontribusi dana zakat sebagai akselerasi penanggulangan kemiskinan masyarakat dhuafa kabupaten Bojonegoro. SERAMBI: Jurnal Ekonomi Manajemen Dan Bisnis Islam, 5(1), 37–54.
Yutegi, A. (2024). Pengaruh Peranan Zakat Produkrif Terhadap Pemberdayaan Ekonomi Mustahiq Studi Kaus Baznas Kota Tanggerang Selatan. Jurnal Ekonomi Syariah Dan Bisnis, 7(2). https://doi.org/10.31949/maro.v7i2.11486
Zuchroh, I. (2022). Zakat Produktif: Kebijakan Pengelolaan Keuangan Publik sebagai Instrumen Pengentasan Kemiskinan di Indonesia. Jurnal Ilmiah Ekonomi Islam, 8(3), 3067–3073. https://doi.org/10.29040/jiei.v8i3.6387
Journal Template
.png){kind=logo}
